日本养老金投资诈骗案震惊朝野

　　消失金额波及近百万人

　　在金融监管享有盛誉的日本，一家投资顾问公司约2000亿日元（约合25亿美元）托管企业养老金九成多消失。政府相关主管部门金融厅、厚生劳动省和经济产业省官员连日来 都要为此“备课”准备回答追问。“日本金融安全神话”受到质疑。

　　日本的养老金主要分为国民养老金、厚生养老金和企业养老金三种。全国企业养老金加入者共约1700万人。企业养老金消失的消息不胫而走，舆论哗然，许多人担心涉及自身 的养老金也在其中。证监会检查其公司银行账户，发现仅剩约40亿日元。除了银行余款外还有多少金融资产，仍未全部查清。据报道，眼下消失的企业养老金涉及的主要是运输业 、建筑业、电气工程业等，其中除几家大型企业外，大部分为地方中小企业共124家，涉及人员数量约88万。由于企业养老金是企业支付给退休员工退休金的重要资金来源之一，其 损失势必造成恶劣影响和严重后果。

　　涉案机构曾经享誉业界

　　涉案企业名为“AIJ投资顾问公司”，成立于1989年，注册资金2.3亿日元，2004年改为现名。其公司社长浅川和彦出身于一家大证券公司。该公司一半以上的业务是负责日本 国内企业养老金金投资运作。其公司资料显示，将为客户提供“稳定的绝对利益”，对投资风险进行“彻底的多元管理”。在2008年国际金融危机和201年“3?11”大地震后股价 暴跌情况下，仍保持了7%至8%的收益率。截至2011年9月末，该公司受委托管理的124家企业养老金金高达1984亿日元。曾被业界媒体评为业绩排名第一位。

　　其公司社长浅川和彦向证监会承认：“从投资运作一开始就出现亏损。2008年美国雷曼兄弟公司倒闭引发金融危机以来，亏损约1000亿日元，亏损最严重时一年就达500亿日元 。”调查发现，该公司使用了非常规的投资手法，将大部分资金投到了著名避税地英属开曼群岛的基金。由于避税地成立基金等非常简便，资金的流向较为复杂，容易躲避金融主管部门的监管。该公司在接受证监委调查的今年1月23日之前仍在推销“高收益率”的投资产品。调查还发现，该公司并未从投资运作收益收取“业绩报酬”，而是直接从托管资产 中该公司涉嫌隐瞒真实情况，向客户传递虚假信息等欺诈行为。

　　事发缘于金融监管松缓

　　企业养老金入市投资使其增值，是许多企业的期冀，这个领域从1990年开始得到日本政府批准。过去企业养老金投资主要委托信托银行、保险公司等机构，风险较低，回报也 较低。过去对于从事企业养老金托管投资的机构实行认可制，其资质经过详细查证。从2007年开始，从认可制改为登记制，登记企业的资质良莠不齐。如今日本全国有260多家从事 企业养老金托管投资的机构。目前企业养老金托管投资机构的份额比例为，信托公司占50%，保险公司占20%，投资顾问公司占30%。作为“后起之秀”的投资顾问公司的市场口碑是 ，风险大，回报也大。

　　作为主管机构的日本金融厅，对于260多家投资顾问公司监管过于松缓。每年只要求其260多家公司中的15家公司提交经营报告予以检查，按此频率和速度，全部260多家公司检查一遍需要约17年。如果“AIJ投资顾问公司”今年不能成为检查对象，还将出现更多受害者。日本金融厅已从2月27日着手对263家投资顾问公司展开全面调查。除政府监管外，养老金基金管理者自身的监管素质也有问题。厚生劳动省调查结果表明，全国80%厚生养老金基金管理者没有资产投资运作经验。

　　日本养老金投资诈骗案给养老金入市增值再次敲响警钟。（人民网东京3月2日）?ā???