中国银行业表面红火 实则陷入“三种恶性循环”

　　中国的银行，虽然表面上红红火火、十分光鲜，甚至多数都成为了世界上最赚钱的银行，但是，却掩盖了许多风险、许多问题、许多矛盾。一旦这些风险爆发，谁也无法保证，不会发生一次中国式的金融危机。

　　而从目前银行的经营模式和方法来看，至少有三个方面已陷入了恶性循环。

　　一是规模与结构的恶性循环

　　众所周知，这些年、特别是金融危机爆发以来，银行普遍步入了爆发式发展、超常规扩张的轨道，规模扩张之快，超出了世界上任何一个国家的银行。如果这是银行按照市场规律正常发展的结果，倒应当值得高兴。问题在于，规模的扩张，是以牺牲信贷结构、资金效率为代价的。几乎所有的银行，在这几年的发展中，都忽视了信贷结构的合理性和科学性，把大量资金投向了政府融资平台、开发企业以及极少数大型企业，中小企业、特别是实体企业获得的资金很少。

　　信贷结构不合理带来的后果是，一方面，资金的流动性越来越差，只能通过不断地补充资本金来维持资本充足率不出现问题。从表面看，规模做大了，实质上，抗风险的能力减弱了；另一方面，导致经济结构的严重失衡，钢铁、水泥等行业为什么会出现产能严重过剩的问题，很大程度上就是与信贷资金投放不注意结构有关，与前几年投放给政府融资平台和开发企业的资金过多有关。

　　正是由于信贷资金在规模和结构上存在严重问题，形成了恶性循环，由此带来了另一种恶性循环：

　　实现利润与不良贷款的恶性循环

　　据银监会17日披露的今年一季度商业银行主要监管指标情况，截至3月末，商业银行实现净利润3260亿元，较上年同期保持了20%左右的增速，但总体不良贷款余额却上升至4382亿元，较去年末的4 2 7 9亿元增幅达2.4%。

　　虽然有关方面认为，目前出现的不良贷款，主要是中小企业千万的。但是，中小企业为什么会出现无力偿还债务和现象，除了市场、成本、价格等因素之外，很大程度上也与银行的不作为、乱作为有关。因为，无论是实行货币宽松政策还是紧缩政策，银行都以挤兑中小企业为“落脚点”，松的时候不放，紧的时候就收，且融资成本远高于其他贷款主体。如此，中小企业还如何能够偿还到期债务呢？

　　毫不客气地说，银行的相当一部分利润，是建立在不良贷款上升的基础上的。从信贷资金投放之日起许多贷款就已经成为不良贷款了。而其中，如果国家不对楼市调控政策作出调整，不对政府融资平台采取特别措施，银行的不良贷款将会呈几何级数上升。

　　快速增长，不良贷款上升，不仅是一个非常奇怪的现象，也是一个非常可怕的现象。这种现象的背后，是银行不能正确处理好政策与管理的关系，造成

　　政策与管理陷入严重的恶性循环

　　我们注意到，面对不良贷款的上升以及关注类、逾期类贷款的增加，很多银行开始加大拨备力度，有机构测算，目前银行体系的拨备可能已超过了1万亿元。如此大的拨备力度，当然是为了应对可能出现的不良贷款风险。

　　问题是，拨备虽然可以帮助银行化解不良贷款，却解决不了银行资产质量下降、不良贷款上升的问题。因为，对中国的银行来说，遇到问题，总是首先想到利用、争取和享受政策，而从不考虑如何提升管理水平，改进经营方法，提高运营效益。国有商业银行上市时是如此，应对金融危机时是如此，消化不良贷款也是如此。

　　这种只会利用和享受政策，不会经营管理的做法，又如何不使银行的经营越来越越陷入难以自拔、难以良性循环的地步呢？银行对经济的促进能力还如何提高呢？

　　所以，对中国银行出现的问题，必须高度重视，切不可让银行再在各种恶性循环中挣扎下去。不然，风险会越积越多、越聚越大。

　　作者：谭浩俊