上证所多管齐下防“炒新”

　　新华网上海5月17日专电（记者 潘清）针对屡禁不绝的“炒新”现象，上海证券交易所多管齐下，采取一系列监管措施防范新股炒作。近期，多个出现新股严重异常交易行为的账户被盘中暂停交易。

　　据悉，近日上证所对“怡球资源”“人民网”“翠微股份”等新股交易中出现异常交易行为的账户予以口头或书面警示，对新股异常交易行为严重的多个账户采取盘中暂停当日交易措施，对情节特别严重的黄某某证券账户予以限制交易3个月的纪律处分。

　　上证所有关负责人表示，通过强化新股交易事前、事中和事后全程监管，上证所对新股炒作行为进行了有力打击。

　　首先，发布防范“炒新”新规，提供规则依据。根据新股交易监管的实践经验和实证研究，上证所于3月8日发布《关于加强新股上市初期交易监管的通知》和《关于加强新股上市初期客户交易行为管理工作的通知》，完善新股首日盘中临时停牌机制，强化新股交易监管手段，明确新股异常交易行为类型，为市场各方提供了行为指引和监管依据。同时，上证所进一步强化了会员协同管理责任，督促会员共同做好防范新股炒作的管理工作。

　　数据显示，3月8日至5月10日上证所共有8只新股上市，其中“怡球资源”“人民网”等4只新股触发了盘中临时停牌标准。

　　其次，综合运用多种监管手段，严打新股炒作。为进一步加大对“炒新”行为的打击力度，上证所对“炒新”账户进行了系统梳理，将其列入重点监控对象，以提高监控的针对性；对于盘中出现的新股异常交易行为，通过口头提醒、书面发函等手段，及时向市场传递监管信息；对于屡次参与新股炒作的账户，果断采取盘中暂停当日交易、限制交易、上报证监会查处等措施。

　　第三，强化防范“炒新”舆论宣传，警示“炒新”风险。近期，上证所在“引导理性投资”专项巡讲等一系列活动中，通过典型案例警示盲目“炒新”等非理性投资行为的风险。上证所还先后在主流报刊及财经网站发表多篇宣传文章，提醒广大投资者关注新股炒作风险。

　　此外，上证所还加大了对新股首日交易特点的信息揭示，包括“怡球资源”“人民网”等新股上市首日，个人大户买入占比大幅下降、中小投资者成为买入主力的实际交易情况，使投资者对参与新股交易的风险有更加直观的认识。

　　这位负责人透露，今后上证所将加大两个《通知》的执行力度，切实防范和抑制新股炒作行为，同时继续研究优化新股上市初期交易机制，加强新股投资者适当性管理，完善投资者参与新股交易的长效管理机制，切实引导市场理性参与新股交易。

　　作者：潘清