家庭情况介绍：

　　葛女士的工厂早年倒闭，于是她买断了工龄，开始自学会计，现在在一家私营企业任职，月工资1500元。她的丈夫是某国企车间主任，月薪2000元。葛女士投资意识好，多年股市投资，略有小财，积累下约35万元。葛女士夫妇同儿子三人住在60万元的老两式户房子里。

　　儿子今年毕业了，在外企工作，月薪8000元，交了女朋友并准备结婚。儿子想结婚，葛女士当然很高兴，但是儿子刚工作，没有积蓄，要准备婚礼和婚房却能力不足。葛女士准备帮儿子一把，她想为儿子筹办一个体面的婚礼，儿子的婚房准备选一套105平米的116万元左右的两室两厅新房，葛女士想在新房旁另置一套68万元的一室一厅，老两口住。葛女士还想为夫妇俩晚年生活做准备。风险投资方面，考虑投资一点股票。

　　理财目标：

　　1． 筹办一个体面的婚礼

　　2． 购买一套105平米的116万元左右的两室两厅新房（负担首付）和一套68万的一室一厅（可卖出60万元的老房子）。

　　3． 风险投资规划，为晚年做准备

　　家庭资产负债表分析：

　　由于葛女士家庭没有负债，且没有进行投资，净资产流动比例很高。固定资产占总资产比重也较为合理，属于高资产低投资率类型，这类家庭的建议一般来说是善用理财型房贷寻找投资机会，即应提高投资资产比重。

　　财务目标分析：

　　I. 卖掉老房子，流动资产95万。

　　II. 一个体面的婚礼花费大约6万元左右；流动资产剩余89万。

　　III.根据政策规定，90平方米以上自住按揭住房首付比例不得低于三成，116万元的房子首付39万，贷足30年，房贷利率5.81%，月供4522.90元，流动资产剩余50万（还贷由儿子自己负责）。

　　IV.葛女士夫妇两人应该已接近退休，自用住房68万元的房贷年限不应超过10年，假设葛女士首付40万元，剩余10万元作为投资用，按照房贷利率5.81%，月供3081.93元。

　　V.由于股票投资2成，其余做保本投资，估计投资组合年收益率在5%左右，以10万元作为本金，假设每月除了房贷支出之外，另外两人每月生活费用支出仅能达到500元左右。每月无投资资金，10年后的本利和仅为162889.46元。温饱有些成问题了。

　　综合理财建议：

　　由于儿子刚刚工作，没有经济积蓄，婚礼6万元葛女士夫妻承担无可厚非。116万元的房子，建议由儿子出面做公积金贷款和商业贷款组合贷款，公积金贷款首付下限为20%，葛女士负担的首付金额降为23.2万元。儿子收入较高，房贷全额由儿子家庭负担，假设公积金贷到上限30万元，商业贷款62.8元。30年期，月供为：5224.95元，比较之前月供只增加700元。

　　葛女士夫妇临近退休，每月还贷金额比例不应过高，建议68万的房产首付60万元，8万元作10年期的还贷，月供仅需880.55元，剩余11.8万元做投资用。

　　另外不建议葛女士做股票投资，改做股票基金投资，在收益相差不大的情况下，依靠经验丰富的基金经理完成投资过程。假设以1.8万元作为家庭紧急备用金，10万元投资，股票基金和保本产品1∶4比例之下的投资收益率大约在6%左右。家庭除了还贷之外，每月开销1500元，有1100元可以做投资用，投资10年，本利和为353071.26元。10年后退休，家庭开支减到80%，不做风险投资，保本收益2%，收入可以维系家庭20年，整个收支基本合理。

　　从葛女士目前家庭情况来看，属于高收入高储蓄类型，建议是善用高储蓄定期持续投资。另外，建议夫妻两人购买人寿和医疗保险，费用可以在1500元里开支。

　　（工商银行上海市分行CFP 钱晓珺）

　　编后

　　家庭理财：规划最关键

　　舒丹尼

　　近年来，伴随着人们收入水平的提高，投资理财已经成为许多家庭的一种日常需求；众多内容丰富、风险各异的金融理财产品迅速诞生。面对纷繁复杂的本外币产品，如何制定自己的家庭理财规划，成了困扰投资人的问题。

　　从技术的角度看，家庭理财就是利用开源节流的原则，增加收入，节省支出，用最合理的方式来达到一个家庭所希望达到的经济目标。这样的目标小到增添家电用品、外出旅游，大到购房买车、储备教育投资，直至安排退休后的晚年生活等等。

　　专业人士指出，理财规划的目标不能简单的设定为资产增值最大化，而应全面评估自身的风险承担能力以及债务偿付能力，有效地构建资产配置组合，确定合理的理财目标。虽然一项家庭理财规划往往会根据10年的目标来制订，但在社会日新月异的今天，动态的跟踪和阶段性的优化显得十分必要。

　　成功的理财讲求理财规划，家庭理财也不例外。做好家庭理财的第一步就是要搞好家庭理财规划。就家庭理财规划的整体来看，它包含三个层面的内容：首先是设定家庭理财目标；其次是掌握现时收支及资产债务状况；最后是如何利用投资渠道来增加家庭财富。

　　当然在理财开始之前，先要了解家庭财务现状，这就相当于财富旅行的起点，如果没有健康的财务现状，则一切美好的财务未来都无从谈起。